معدل ضريبة الشركات تشعل الصراع الانتخابي الأميركي

يعد معدل ضريبة الشركات الأميركية البالغ 21 في المئة أكبر متغير منفرد في النقاش الضريبي المترامي الأطراف في عام 2025، إذ يحاول الخصمان السياسيان في الانتخابات الأميركية القادمة جو بايدن ودونالد ترمب تحويل هذا الاتجاه في اتجاهين متعاكسين مع عواقب وخيمة على أرباح الشركات والإيرادات الفيدرالية، فقد يرتفع المعدل إلى 28 في المئة إذا اكتسح الديمقراطيون انتخابات نوفمبر (تشرين الثاني) المقبل أو ينخفض إلى 15 في المئة إذا حصل الجمهوريون على السلطة.

 ومن شأن خطة الرئيس بايدن لمعدل الضريبة بنسبة 28 في المئة أن تعكس نصف تخفيضات سعر الضريبة التي أجراها الجمهوريون في عام 2017، مما يدفع سعر ضريبة الشركات الأميركية إلى الاقتراب من أعلى مستوياته بين الاقتصادات الكبرى في حين يسير بعض الجمهوريين في اتجاه الـ15 في المئة، لكن الحزب لم يستقر على خطة - وسيطابق أدنى مستوى منذ عام 1935، مما يعزز الأرباح ويكافئ المساهمين. أخبر المرشح الرئاسي الجمهوري المفترض ترمب المديرين التنفيذيين للشركات الأسبوع الماضي أنه يريد معدل بنسبة 20 في المئة.

ووفقاً لصحيفة "وول ستريت جورنال"، تبلغ قيمة كل نقطة مئوية أكثر من 130 مليار دولار على مدى عقد من الزمن من الإيرادات الضريبية، مما يخلق فجوة تزيد على تريليون دولار بين قطبي مواقف الحزبين ويعطي أكبر الشركات الأميركية مصلحة كبيرة في نتيجة الانتخابات.

من جانبه تساءل الرئيس التنفيذي لشركة "بروكتر أند جامبل" لصناعة السلع الاستهلاكية جون مولر، الذي يقود جهود الدفاع عن السياسة الضريبية في المائدة المستديرة للأعمال، وهي مجموعة من المديرين التنفيذيين للشركات الكبرى الذين التقوا ترمب الأسبوع الماضي، "لماذا نريد أن نضع الشركات الأميركية في وضع غير تنافسي؟ وإذا فعلنا ذلك، فلماذا نتوقع أننا سنجذب الاستثمار إلى الولايات المتحدة؟".

وتخطط المجموعة لحملة إنفاق مكونة من ثمانية أرقام لدعم الحفاظ على معدل 21 في المئة وتمديد تغييرات قانون الضرائب الدولي التي تنتهي بعد العام المقبل.

الصراع الانتخابي والخفض الضريبي على الشركات

ويشكل الصراع حول معدل الضريبة على الشركات جزءاً من أسئلة السياسة الضريبية الأوسع التي سيتصارع المشرعون معها في العام المقبل، إذ من المقرر أن تنتهي أجزاء كبيرة من قانون الضرائب لعام 2017، وعلى الطاولة أيضاً معدلات الضرائب للأفراد، والائتمان الضريبي، والخصم الضريبي على مستوى الولاية والمحلية، ومعدلات الضرائب للشركات المملوكة بصورة وثيقة، والإعفاء من الضرائب العقارية.

وفازت الشركات بتخفض ضريبي خلال فترة ولاية ترمب الأولى، وستستفيد إذا فاز مرة أخرى. وفي عام 2017، دفعت عدد من الشركات إلى خفض معدل الضريبة على الشركات من 35 في المئة إلى 25 في المئة، بهدف الوصول إلى المستوى المتوسط بين الدول النظيرة، ونجح ترمب والجمهوريون في الكونغرس آنذاك في خفض المعدل إلى 21 في المئة.

وعلى عكس الأجزاء الأخرى من نفس القانون، فإن خفض أسعار الضريبة للشركات لا تنتهي صلاحيته. وكان الجمهوريون يحاولون إعطاء الشركات إشارة طويلة المدى إلى أنهم يستطيعون وضع الأرباح والاستثمارات في الولايات المتحدة بدلاً من بلدان أخرى والحصول على عوائد مماثلة بعد خصم الضرائب، لكن السياسة الضريبية لا تكون دائمة إلا بقدر استمرارية الغالبية السياسية التي تخلقها، فيما حاول الديمقراطيون رفع معدلات الضرائب على الشركات بعد توليهم السلطة، إلا أن هذه الخطة فشلت بعد اعتراض السيناتور كيرستن سينيما (ولاية أريزونا)، وظل المعدل عند 21 في المئة، على رغم أن الديمقراطيين أنشأوا حداً أدنى منفصلاً للضريبة على الشركات بنسبة 15 في المئة.

خيار سياسي سهل للديمقراطيين

داخل الحزب الديمقراطي، يعد رفع الضريبة على الشركات من بين أسهل الخيارات السياسية، لأنه يوِّلد قدراً كبيراً من المال لأولويات أخرى، فهو يتيح للديمقراطيين توجيه الاهتمام إلى الشركات التي تمتعت بضرائب أقل ثم رفعت الأسعار، مشيرين إلى دراسات أظهرت أن قانون 2017 حقق زيادات متواضعة في الاستثمار وحقق مكاسب في الأجور في الغالب للعمال ذوي الدخل المرتفع.

ويشير الديمقراطيون إلى أن عائدات الضرائب على الشركات الأميركية كحصة من الاقتصاد منخفضة على المستوى الدولي، وهذا أمر مضلل لأن الولايات المتحدة، على النقيض من أماكن أخرى، تفرض ضرائب على حصة كبيرة من دخل الأعمال التجارية في الولايات المتحدة على العائدات الفردية للمالكين، وليس من خلال ضريبة الشركات.

وقال المستشار الاقتصادي الوطني للبيت الأبيض لايل برينارد للصحيفة، "حصة الضرائب على الشركات منخفضة بالفعل وأرباح الشركات بلغت مستويات قياسية بأي طريقة تنظر إلى الأمر، نحن لا نجمع ما يكفي من المال من جانب الشركات".

ومن المتوقع أن تولد ضريبة الشركات نحو ثمانية في المئة من إيرادات الولايات المتحدة على مدى العقد المقبل، أي أقل بكثير من ضرائب الدخل الفردي أو الضرائب على الرواتب، وفقاً لمكتب الموازنة بالكونغرس.

وتعد ضريبة الشركات واحدة من أكثر السبل تقدمية لزيادة الإيرادات، فيما يقع قدر كبير من العبء على الأسر ذات الدخل الأعلى، ويتفق الاقتصاديون والهيئات الحكومية عموماً على أن المساهمين يتحملون في نهاية المطاف قسماً كبيراً من الكلفة، ويتحمل العمال والمستهلكون جزءاً منها أيضاً، ويعد المساهمون بصورة عامة الأكثر ثراء من السكان ككل.

وتعد ضريبة الشركات إحدى الطرق القليلة التي يمكن للولايات المتحدة من خلالها بصورة غير مباشرة، فرض ضرائب على المستثمرين الأجانب في الأوراق المالية الأميركية والمنظمات غير الربحية ذات الأوقاف الكبيرة المعفاة من الضرائب، لكن قاعدة المساهمين تشمل أيضاً صناديق التقاعد وبعض الأسر ذات الدخل المتوسط، وهي سمة من سمات خطة تقاسم الأرباح المؤهلة التي تسمح للموظفين بالمساهمة بجزء من أجورهم في الحسابات الفردية، فيما يقلل بايدن والديمقراطيون من التأثيرات على تلك المجموعات، كما أنهم لا يعدون الزيادات الضريبية على الشركات بمثابة انتهاك لتعهد الرئيس بحماية الأسر التي يقل دخلها عن 400 ألف دولار من الزيادات الضريبية.

يرى الجمهوريون أن نسبة 21 في المئة ناجحة

ويرى الجمهوريون والمسؤولون التنفيذيون أن معدل ضريبة الشركات البالغ 21 في المئة والتغييرات المصاحبة لقواعد الضرائب الدولية ناجحة، ويشيرون إلى أنه لم تقم أي شركة أميركية بعكس اتجاهها أو اتخذت عنواناً أجنبياً لتحقيق وفوراًت ضريبية منذ عام 2017، ويحذرون من أن المعدل الأعلى سيضر بالاقتصاد.

وقال مولر إن أسعار الفائدة المرتفعة الآن ستكون أكثر صعوبة مما كانت عليه قبل عقد من الزمن، لأن قانون عام 2017 وسع القاعدة الضريبية، وألغى الإعفاءات الضريبية مثل تلك المخصصة للتصنيع المحلي، بالتالي فإن ضريبة بنسبة 28 في المئة الآن ستكون 28 في المئة على مزيد من الدخل.

وبدأ المشرعون للتو في دراسة المقايضات داخل النظام الضريبي للشركات وقانون الضرائب على نطاق أوسع، في حين أنه ليس بالضرورة أن يكون الديمقراطيون متحدين وراء نسبة بايدن البالغة 28 في المئة. وقال النائب ريتشارد نيل (ديمقراطي من ولاية ماساتشوستس)، الذي من المحتمل أن يكون رئيس لجنة الطرق والوسائل بمجلس النواب إذا فاز الديمقراطيون بغالبية في مجلس النواب، إنه لا يزال معجباً، بمشروع القانون الذي وافقت عليه لجنته في عام 2021.

 أميركا و34 تريليون دولار من الديون

ومن المقرر أن يجتمع الديمقراطيون في اللجنة المالية بمجلس الشيوخ قريباً لمناقشة النقاش الضريبي لعام 2025، وقال السيناتور مارك وارنر (ديمقراطي من ولاية فرجينيا) إنه لا يزال في وضع الانتظار والترقب في شأن دعوة بايدن لمعدل 28 في المئة.

ومع ذلك قال وارنر "من المثير للاهتمام أن أسمع من بعض الرؤساء التنفيذيين للشركات الذين يجادلون من أجل معدل ضريبي تنافسي ولكنهم يشكون أيضاً من ديوننا البالغة 34 تريليون دولار".

وقالت السيناتور إليزابيث وارين (ديمقراطية من ولاية ماساتشوستس)، التي تجلس مع وارنر في لجنة الشؤون المالية المعنية بكتابة الضرائب، إن على الديمقراطيين الإصرار على زيادة الضرائب على الشركات كأحد خطوطهم الحمراء في مناظرة عام 2025، حتى إلى درجة الاستعداد لذلك، للسماح بانتهاء الخفض الضريبي المنتهي.

وقال النائب جيسون سميث (جمهوري من ولاية ميسوري)، رئيس لجنة الطرق والوسائل، "لن أعلق في لعبة الأرقام"، مشيراً إلى أن بعض الجمهوريين قد يرغبون في رفع المعدل.

وقال النائب رالف نورمان (جمهوري عن ولاية كارولاينا الجنوبية)، "سأذهب إلى مستوى أدنى... الضرائب تسمح للناس بإنفاق أموالهم الخاصة، وتحفز اقتصادنا".

وقال النائب بن كلاين (جمهوري من ولاية فرجينيا)، "لست من محبي رفع أسعار الفائدة، لا أؤيد رفع أسعار الفائدة، ولكن سيكون من السابق لأوانه أن أقول إن سعر فائدة الشركات وما هو عليه لا ينبغي أن يكون جزءاً من النقاش".